XAU / USD درانتظار یکپارچه سازی قبل از جکسون هول
طلا موقعیت امن خود را دوباره به دست می‌آورد.
XAU / USD احتمالا بین سطوح تکنیکال تعریف‌شده و به طور مسطح حرکت می‌کند.
سرمایه گذاران به سخنرانی پاول در سمپوزیوم جکسون هول روی می‌آورند.
با وجود قدرت گسترده دلار آمریکا، طلا توانست در طول هفته با محیط بازار ریسک‌گریز، باقی بماند و به این فلز گرانبها اجازه دهد تا تقاضای خود را پیدا کند. پس از رسیدن به سقف ۱۸۰۰ دلار در نیمه اول هفته،جفت XAU / USD در روز پنج شنبه پایین آمدند و در پایان هفته تقریبا بدون تغییر ماند.
آنچه هفته گذشته اتفاق افتاد
داده‌های نا امید کننده از چین، که نشان داد فروش خرده‌فروشی و تولید صنعتی با سرعتی کم‌تر از حد انتظار در ماه جولای توسعه یافت، در آغاز هفته بر احساسات بازار تاثیر گذاشت. علاوه بر این، تشدید تنش‌های ژئوپولیتیکی بین ایالات‌متحده و چین همراه با افزایش تعداد موارد کرونا نوع دلتا در سطح جهان، سرمایه گذاران را مجبور به پناه گرفتن به دارایی‌های امن کرده‌است. اگرچه در روز دوشنبه، دلار آمریکا عملکرد بهتری نسبت به رقبایش داشت، اما طلا برای محدود کردن حرکت خود سختی نداشت.
روز سه‌شنبه، اداره سرشماری آمریکا گزارش داد که فروش خرده‌فروشی به طور ماهانه در ماه جولای ۱.۱ % به ۶۱۷.۷ میلیارد دلار کاهش یافت. با بدتر شدن این گزارش نسبت به انتظار بازار برای کاهش ۰.۳ %، حالت بازار همچنان ناخوش‌آیند باقی ماند. در وجه مثبت، نشریه ماهانه فدرال نشان داد که تولید صنعتی در مقایسه با برآورد تحلیلگران از ۰.۴ % افزایش یافت، اما این مطالعه نتوانست به بهبود احساسات کمک کند.
روز چهارشنبه،گزارشی از صورت جلسه سیاست گذاری FOMC آن در ماه جولای نشان داد که برخی از سیاست گذاران آن را مناسب دیدند تا به زودی برای کاهش سرمایه آماده شوند. در ادامه این نشریه آمده‌است: برخی از شرکت کنندگان ابراز نگرانی کرده‌اند که حفظ شرایط مالی تطابقی ممکن است به افزایش بیشتر خطر در سیستم مالی کمک کند.
واکنش اولیه بازار باعث شد که دلار به طور متوسط در برابر رقبایش ضعیف شود، اما شاخص دلار آمریکا DXY دوباره کشش خود را در زمینه چشم‌انداز سخت گیرانه سیاست Fed بازیافت و انتظارات را به ۲۰۲۱ انتقال داد که در روز جمعه برابر با ۹۳.۷۲ بود.
وزارت کار ایالات‌متحده روز پنج شنبه اعلام کرد که ادعاهای اولیه بیکاری از مارس ۲۰۲۰ به پایین‌ترین سطح خود یعنی ۳۴۸۰۰۰ سقوط کرده‌است. با این وجود، این داده‌ها تا حد زیادی توسط شرکت کنندگان بازار نادیده گرفته شد.
در غیاب انتشار آمار ردیف بالا در روز جمعه، DXY اصلاحی را در اواسط ۹۳ انجام داد اما برای این هفته بیش از ۱ % افزایش یافت.
هفته آینده
مارکیت IHS گزارش‌های اولیه تولید و خدمات آگوست PMI را برای آلمان، منطقه یورو و ایالات‌متحده در روز دوشنبه منتشر خواهد کرد. سرمایه گذاران انتظار دارند که فعالیت اقتصادی در بخش‌های تولیدی و خدماتی ایالات‌متحده با سرعت زیادی به گسترش خود ادامه دهد، اما آن‌ها توجه زیادی به جزئیات اساسی قیمت اعلام شده خواهند داشت. در صورتی که این گزارش‌ها تایید کنند که تورم بیش از حد انتظار بالا خواهد ماند، دلار آمریکا می‌تواند جای خود را حفظ کند.
در روز چهارشنبه، اطلاعات مربوط به کالاهای بادوام ایالات‌متحده در جولای برای انگیزه ی تازه پیش از پنجشنبه‌ها در گزارش ادعاهای اولیه بیکاری مورد بررسی قرار خواهد گرفت. علاوه بر این، دفتر تحلیل اقتصادی ایالات‌متحده دومین برآورد خود از رشد تولید ناخالص داخلی سه‌ماهه دوم را منتشر خواهد کرد، که بعید است یک واکنش قابل‌توجه بازار را دریافت کند.
در نهایت، شاخص هزینه‌های مصرف شخصی PCE ، معیار ترجیحی Fed برای هزینه‌های تورم، در راه اقتصادی آمریکا نشان داده خواهد شد. براساس یک مبنای سالانه، شاخص قیمت اصلی PCE، که قیمت‌های مواد غذایی فرار و انرژی را مستثنی می‌کند، پیش‌بینی می‌شود که از ۳.۵ % در ماه ژوئن به ۳.۶ % در ماه ژوئیه افزایش یابد. از همه مهم‌تر، رئیس FOMC، جروم پاول، سخنرانی تهیه‌شده خود را در سمپوزیوم جکسون هول در ساعت ۱۴:۰۰ به وقت گرینویچ اعلام خواهد کرد، که نشان می‌دهد واکنش بازار به گزارش تورم PCE احتمالا عمر کوتاهی خواهد داشت.
سرمایه گذاران به دنبال سرنخ‌های تازه‌ای در مورد زمانبندی شروع کاهش در خرید دارایی Fed هستند. در حال حاضر، به نظر می‌رسد که بازارها پیش از پایان سال، با توجه به انتظارات کاهش قیمت، قیمت ها تعیین شده‌اند. در صورتی که پاول لحن محتاطانه ای به خود بگیرد و اطمینان حاصل کند که چشم‌انداز دولت تا آخر سال دست‌نخورده باقی خواهد ماند، دلار آمریکا ممکن است تحت فشار سخت نزولی قرار گیرد و باعث دامن زدن به شتاب XAU / USD شود. از سوی دیگر، جنبه‌های منفی ممکن است محدود باقی بمانند حتی اگر پاول از تغییر در چشم‌انداز سیاست خودداری کند.
چشم‌انداز تکنیکال طلا
شاخص قدرت نسبی RSI بر روی نمودار روزانه نزدیک در شاخص ۵۰ به حرکت خود ادامه می‌دهد و عدم قطعیت طلا را در کوتاه‌مدت تایید می‌کند. در حالت دیگر، به نظر می‌رسد مقاومت موقت در سطح ۱۷۹۰ دلار سطح ایستا، میانگین حرکت 50 روزه تشکیل شده‌است. قیمت نزدیک به این سطح می‌تواند در را برای کسب افزایش بیشتر به میزان ۱۸۰۰ دلار سطح روانی و ۱،۸۱۰ دلار میانگین 100 روزه و میانگین 200 روزه باز کند.
در حالت منفی، حمایت‌های ایستا به قیمت ۱،۷۷۰ دلار، ۱،۷۶۰ دلار و ۱،۷۵۰ دلار قرار دارند. در میان این سطوح، سطح دوم به نظر می‌رسد که به خصوص از نظر طلا قابل‌توجه باشد، چرا که آخرین باری که در تاریخ ۹ اوت زیر آن شکست، متحمل حرکت گسترده ای شده‌است.
نظرسنجی احساسی طلایی
نظرسنجی پیش‌بینی FXStreet نشان می‌دهد که طلا چشم‌انداز خنثی کوتاه‌مدت با دیدگاه یک هفته‌ای دارند که به میانگین ۱۷۷۹ دلار اشاره می‌کند.
