خوش بینی ها پیش از شاخص قیمت مصرف کننده ایالات متحده افزایش می یابد
- مقامات فدرال رزرو خبری را سرازیر کردند اما نتوانستند واکنشی ایجاد کنند.
- نشانه‌های ترس از بهبودی اقتصاد اروپا برای تقویت یورو کم بود.
- EURUSD روند خنثی را زیر 1.0800 حفظ می کند، خریدارها به آرامی افزایش می یابند.
یک هفته پر حادثه به پایان رسیده است، زیرا معاملات متلاطم تا روز پنجشنبه حاکم بود. جفت ارز EURUSD در بیشتر ایام هفته در محدوده رنجی درست بالاتر از آستانه 1.0700 قرار داشت، در حالی که دلار آمریکا (USD) در نهایت تسلیم شد و در حالی که به بسته شدن کندل هفتگی نزدیک شد، ریزش خود را افزایش داد.
در غیاب یک شتاب دهنده اصلی، فعالان بازار به گزارش هفتگی اشتغال ایالات متحده واکنش نشان دادند. ادعای بیکاری اولیه با تعدیل فصلی در هفته منتهی به 3 می به 231 هزار افزایش یافت که بالاترین میزان از نوامبر 2023 و افزایش 22 هزار نفری نسبت به سطح اصلاح شده قبلی است. میانگین حرکتی 4 هفته ای به 215 هزار افزایش یافت که همه این موارد حاکی از کاهش کمی در بازار کار بود و امیدهایی را که فدرال رزرو ممکن است کاهش نرخ بهره را سرعت بخشد، زنده کرد. با انتشار این خبر، سهام افزایش یافت و افزایش در آخرین روز معاملاتی هفته به ضرر دلار بود.
روز جمعه، ایالات متحده احساسات اولیه مصرف کننده ماه می را که توسط دانشگاه میشیگان اندازه گیری شد، منتشر کرد. اعتماد مصرف کننده در ایالات متحده در ماه می کاهش یافت و شاخص از 77.2 در آوریل به 67.4 سقوط کرد. همچنین، این شاخص انتظار بازار 76 را از دست داد. شاخص شرایط فعلی از 79 در ماه قبل به 68.8 کاهش یافت. نگران‌کننده‌تر، انتظارات تورمی یک ساله از 3.2 درصد قبلی به 3.5 درصد رسید، در حالی که انتظارات تورمی 5 ساله از 3.0 درصد به 3.1 درصد افزایش یافت.
به غیر از آن، همانطور که گفته شد، داده ها کمیاب بود. یورو نتوانست از ارقام تشویقی مرتبط با رشد استفاده کند. بانک تجاری هامبورگ (HCOB) برآوردهای نهایی شاخص های مدیران خرید ماه آوریل (PMI) را منتشر کرد که اکثر آنها به سمت بالا بازبینی شدند. PMI نهایی خدمات منطقه یورو در 53.3 تأیید شد، در حالی که شاخص ترکیبی در 51.7 قرار گرفت که نشان دهنده رشد اقتصادی در ابتدای سه ماهه دوم است. اتحادیه اروپا همچنین گزارش داد که شاخص بهای تولید کننده (PPI) 0.4 درصد در ماه اوت و 7.8 درصد سالانه کاهش یافته است. رقم ماهانه کمی بالاتر از حد انتظار بود، اما به هر حال، نتیجه منفی برای کسانی بود که نگران فشارهای تورمی بودند. در نهایت، خرده‌فروشی اتحادیه اروپا در ماه مارس 0.8 درصد افزایش یافت که از انتظارات پیشی گرفت.
سخنرانان فدرال رزرو سیل اخبار
در همین حال، چندین بلندگوی فدرال رزرو در طول هفته به صدا در آمدند. همچنان مناقشه آمیز بودند و دیدگاه های محتاطانه خود را تکرار کردند. وجه مشترک همه آنها عدم خوشحالی بود. هیچ کس نتوانست بازیگران بازار را تحت تأثیر قرار دهد و یا عملیاتی را در سراسر بازار انجام دهد. به طور کلی، مقامات فدرال رزرو تکرار کردند که قبل از کشیدن ماشه به کاهش نرخ تورم به سمت هدف 2 درصدی نیاز دارند، در حالی که دیدگاه‌های تیره‌تر بر این باورند که خطر کاهش زودهنگام نرخ‌ها وجود دارد. حداقل همه موافق هستند که پیشرفت اقتصادی در مسیر خوبی قرار دارد.
تنها چیزی که در این هفته آموختیم این است که فعالان بازار اذعان کردند که بانک‌های مرکزی تا زمانی که ممکن است نرخ‌ها را در سطوح فعلی نگه می‌دارند، اما همچنان مشتاق کاهش گسترده نرخ‌ها هستند.
تورم در کانون توجه
تورم هفته آینده در کانون توجه قرار خواهد گرفت، زیرا ایالات متحده شاخص قیمت مصرف کننده (CPI) آوریل را در روز چهارشنبه منتشر خواهد کرد که 0.3 درصد در ماه مارس پیش بینی شده است، که از 0.4 درصد کاهش یافته است. در طول هفته، این کشور همچنین PPI آوریل و داده‌های خرده‌فروشی را برای همان ماه منتشر خواهد کرد.
در سراسر اقیانوس اطلس، سرمایه‌گذاران به برآورد نهایی شاخص هماهنگ قیمت‌های مصرف‌کننده آلمان (HICP) در روز سه‌شنبه نگاه خواهند کرد که انتظار می‌رود 2.4 درصد سالانه تایید شود، و دومین برآورد تولید ناخالص داخلی (GDP) سه‌ماهه اول اتحادیه اروپا در چهارشنبه، قبلاً 0.3٪ QoQ تخمین زده می شد. سرانجام، روز جمعه، اتحادیه اروپا HICP آوریل را که در سال 2.4 درصد مشاهده می شود، معرفی خواهد کرد.
چشم انداز تکنیکال EURUSD
از نقطه نظر تکنیکال، EURUSD این روزها پیشرفت چندانی نداشت، زیرا پایین تر از سطح هفتگی قبلی در 1.0811 بود. این جفت برای چهارمین هفته متوالی افزایش اندکی را به ثبت رساندند، اما به نظر می رسد خریدارها قانع نیستند. EURUSD کمتر از میانگین حرکت ساده 20 روزه (SMA) نزولی است که مقاومت دینامیکی را درست بالاتر از 1.0800 ایجاد می کند. در همان زمان، میانگین 200 روزه اندکی پایین تر در حدود 1.1130 است، در حالی که میانگین 100 روزه ثابت در منطقه 1.0630 حمایت می کند. در نهایت، شاخص‌های تکنیکال بدون جهت، صاف شده‌اند.
گزارش های تکنیکال در نمودار روزانه دیدگاه مشابهی را ارائه می دهد. بدون توجه به روند صعودی روز پنجشنبه، EURUSD در محدوده‌های رنج درون روزی باقی ماند. علاوه بر این، میانگین 200 روزه نزولی فروشندگان را در حدود 1.0800 جذب می کند. در همان زمان، میانگین 100 روزه شیب رو به پایین خود را حفظ می کند. با این حال، نشانه‌های صعودی ملایمی در حال ظهور هستند که هنوز تایید نشده‌اند، میانگین20 روزه به سمت شمال پایین‌تر از سطح فعلی چرخید، در حالی که شاخص‌های تکنیکال در سطوح مثبت هستند، اگرچه فاقد قدرت کافی برای تأیید صعود در آینده.
فراتر از منطقه 1.0810، خریدارها باید مقاومتی در حدود 1.0890 پیدا کنند، در حالی که فراتر از آن، خط بعدی فروشندگان می تواند در منطقه 1.0980 – 1.1000 باشد. حمایت بحرانی در 1.0700، پس از آن 1.0650 و پایین ترین سطح سال 1.0600 قرار دارد.
